Полная версия

Главная arrow Финансы arrow Консолидированная финансовая отчетность

  • Увеличить шрифт
  • Уменьшить шрифт


<<   СОДЕРЖАНИЕ ПОСМОТРЕТЬ ОРИГИНАЛ   >>

Гудвилл как результат объединения бизнеса

В дословном переводе с английского языка «goodwill» - хорошая цена. Это, пожалуй, в большей степени отвечает экономическому содержанию данного специфического нематериального актива, отражаемого в структуре консолидированной финансовой отчетности и в отчетности материнского общества, чем принятое в российской отчетности понятие «деловая репутация». Первое, что обращает на себя внимание - это понятие «хорошая цена», то есть цена, которая удовлетворяет одновременно всех участников обменной сделки и это, в целом, соответствует первой части определения «справедливой стоимости»: «цена, которая может быть получена или уплачена при передаче обязательства при проведении операции на добровольной основе»[1] [2]. То есть в определении цены присутствует фактор, который удовлетворяет стороны обменной сделки.

Второе, на что следует обратить внимание, - это то, что гудвилл, формируемый при приобретении контроля над объектом инвестиций, является составной частью цены, действующей, как правило, на фондовом рынке: «на основном (или наиболее выгодном) рынке на дату оценки в текущих рыночных условиях»

Отметим, что не затраты по сделке по объединению бизнеса являются характеристикой такого специфического объекта как гудвилл, а вознаграждение продавцу актива (владельца опциона на акции) за то, чтобы сделка состоялась. Именно этот факт говорит о том, что расходы (финансовые вложения) в сделке по объединению бизнеса не должны корректироваться на сумму вознаграждения, уплаченного продавцом за получение контроля над объектом инвестиций. Следовательно, гудвилл должен быть отражен обособленно от финансовых вложений.

Третье, что отличает гудвилл от финансовых вложений в сделке по объединению бизнеса, - это то, что оценка гудвилл не имеет прямой зависимости от справедливой стоимости «других активов», так как гудвилл - это: «Актив, представляющий собой будущие экономические выгоды, являющиеся результатом других активов, приобретенных при объединении бизнеса, которые не идентифицируются и не признаются по-отдельности»[3]. Следовательно, гудвилл является только результатом оценки других активов, активов контроль над которыми приобретающая сторона получила в результате финансовых вложений в объект инвестиций (дочернюю компанию). Следовательно, «Гудвилл представляет собой разницу между ценой приобретения и справедливой стоимостью всех активов (оборотного капитала, основных средств, нематериальных активов и т.п.) и принятых обязательств. В соответствии с в А АР гудвил как нематериальный актив с неопределенным сроком полезного использования не амортизируется [50, с.30]

Весьма важное уточнение, определяющее, что признание и оценку гудвилл определяют следующие моменты.

Первый момент - это то, что гудвилл является результатом оценки сделки по объединению, учтенной по методу приобретения и может быть признан в качестве актива только по завершению сделки и получению контроля над объектом инвестиций. Именно поэтому гудвилл часто определяют как «доход» или «прибыль» от выгодной покупки. Хотя, по нашему мнению, это не совсем верно. Прибыль, по общепринятому определению в бухгалтерском учете не может быть признана в активе баланса, только в его пассиве. Да и то это касается нераспределенной прибыли. Главное заключается в том, что гудвилл является результатом оценки других активов способных приносить экономические выгоды, приобретенных при объединении бизнеса.

Второй момент отражает то обстоятельство, что гудвилл должен содержать в себе будущие экономические выгоды. Это позволило разработчикам МСФО (IFRS) 3 «Объединение бизнеса» классифицировать гудвилл в качестве актива. Хотя, по своей сути, гудвилл не содержит ни какой первоначальной стоимости, которая должна быть возмещена прежде, чем актив начнет приносить экономические выгоды. Тем более, что эти экономические выгоды содержат «другие активы», активы объекта инвестиций. Следовательно, оценке подлежат другие активы, составляющие физическую основу объекта инвестиций, а не гудвилл. Именно поэтому разработчики МСФО (IFRS) 3 «Объединение бизнеса» при невозможности прямой оценки гудвилла приняли решение определять его как остаток в разнице стоимости других активов, а сам гудвилл признать не идентифицируемым активом, подлежащим признанию отдельно.

«Покупатель должен признать гудвил на дату приобретения, оцененный как превышение пункта

  • (а) над пунктом (Ь) ниже:
  • (a) совокупность:
  • (i) переданного возмещения, оцененного в соответствии с настоящим МСФО (IFRS), который в целом требует проводить оценку по справедливой стоимости на дату приобретения (см. пункт 37);
  • (и) суммы любой неконтролирующей доли в приобретаемом предприятии, оцененной в соответствии с настоящим МСФО (IFRS); и
  • (Ш) при объединении бизнеса, осуществляемом поэтапно (см. пункты 41 и 42), справедливой стоимости доли участия в капитале на дату приобретения, которой покупатель ранее владел в приобретаемом предприятии.
  • (b) сумма на дату приобретения идентифицируемых приобретенных активов за вычетом принятых обязательств, оцененная в соответствии с настоящим МСФО (IFRS) З»[4].

В данном случае, не вдаваясь в подробный перечень причин того, что гудвилл, признанный в качестве объекта нематериального актива не амортизируется, а подлежит периодической переоценке для выявления признаков обесценения и установления корректной величины гудвилл для целей бухгалтерского учета. Эту ситуацию разработчики МСФО объясняют тем, что, якобы, отсутствие амортизационных отчислений ставит гудвилл в один ряд с таким активом, как земля, и не влияет на текущую или будущую прибыль на акцию. Тогда как остальные активы оказывают влияние на финансовые результаты, причем величина влияния рассчитывается как стоимость актива, распределенная на срок полезного использования, в течение которого актив амортизируется.

По нашему мнению - это просто бухгалтерская «уловка» разработчиков МСФО.

Поскольку, во-первых, что такое обесценение актива? Это потери в его справедливой стоимости в результате снижения справедливой стоимости чистых активов - объекта инвестиций. Другими словами, гудвилл отражает процессы потери в справедливой стоимости (обесценение) чистых активов объекта инвестиций. Следовательно, переоценивается не гудвилл, а чистые активы объекта инвестиций. Гудвилл отражает лишь результат изменения справедливой стоимости чистых активов объекта инвестиций.

Однако, изменения в справедливой стоимости гудвилл элиминируются с изменениями в справедливой стоимости в чистых активах объекта инвестиций (дочернего предприятия) только в системе консолидированного учета и отчетности. В то время как в отдельной финансовой отчетности инвестора обесценение гудвилл должно быть отражено по системе двойной записи. В данных обстоятельствах эти изменения должны отразиться на результатах деятельности, то есть в совокупном доходе компании, точнее говоря, в прочем совокупном доходе. Для этих целей можно использовать рекомендуемый План счетов бухгалтерского учета сч. 91 «Прочие доходы и расходы», субсчет «Потери от обесценения гудвилл»:

1. Д-т сч. 91 «Прочие доходы и расходы», субсчет «Потери от обесценения гудвилл»

К-т сч. 04 «Нематериальные активы», субсчет «Гудвилл»

Следовательно, обесценение гудвилл в любом случае отразится в совокупном доходе предприятия, независимо от того как будет отражено это обесценение - в структуре оценочного капитала или непосредственно в прибыли и убытках.

2. Д-Т сч. 83 «Оценочный капитал», субсчет «Потери от обесценения гудвилл» или

Д-т сч. 99 «Прибыли и убытки» и

К-т сч. 91 «Прочие доходы и расходы», субсчет «Потери от обесценения гудвилл»

Во-вторых, нельзя полностью согласиться с требованием разработчиков МСФО - исключить амортизацию гудвилл. Можно, если рассматривать ее в качестве расчетной величины распределений стоимости актива на срок ее полезного использования, в течение которого актив амортизируется, а не как процесс возмещения потерь в справедливой стоимости гудвилл в результате изменения справедливой стоимости чистых активов объекта инвестиций, который мы предлагаем ниже.

С учетом традиционной практики учета амортизационных начислений, сделаем следующие проводки (3 и 4):

З.Д-т сч. 20, 25, 26 и т.д.

К-т сч. 05 «Амортизация нематериального актива», субсчет «Амортизация гудвилл»

Списание амортизационных отчислений в отчетном периоде:

  • 3. Д-т сч. 05 «Амортизация нематериального актива»,
  • 4. субсчет «Амортизация гудвилл»

К-т сч. 83 «Оценочный капитал», субсчет «Потери от обесценения гудвилл» или

К-т сч. 99 «Прибыли и убытки»

Таким образом можно нивелировать в учете и отчетности потери от обесценения гудвилл их возмещением - амортизацией гудвилл за отчетный период.

Пример 2. Первоначальная стоимость гудвилл 5 000 тыс. руб., обесценение гудвилл в соответствии с потерей стоимости чистых активов объекта инвестиций - 1000 тыс. руб., начисленная амортизаций гудвилл за период 900 тыс. руб.

1. Обесценение гудвилл:

Д-т сч. 91 «Прочие доходы и расходы»,

субсчет «Потери от обесценения гудвилл» 1000 тыс. руб.

К-т сч. 04 «Нематериальные активы»,

субсчет «Гудвилл» 1000 тыс. руб.

2. Списание потерь от обесценения:

Д-т сч. 83 «Оценочный капитал»,

субсчет «Потери от обесценения гудвилл» 1000 тыс. руб.

К-т сч. 91 «Прочие доходы и расходы»,

субсчет «Потери от обесценения гудвилл» 1000 тыс. руб.

3. Нчасиление амортизации по гудвилл:

Д-т сч. 20, 25, 26 и т.д.

К-т сч. 05 «Амортизация нематериального актива», субсчет «Амортизация гудвилл» 900 тыс. руб.

4. Возмещение стоимости потерь от обесценения:

Д-т сч. 05 «Амортизация нематериального актива», субсчет «Амортизация гудвилл» 900 тыс. руб.

К-т сч. 83 «Оценочный капитал», субсчет «Потери от обесценения гудвилл»

  • 900 тыс. руб.
  • 5. Списание результата по возмещению стоимости потерь от обесценения гудвилл:

Д-т 99 «Прибыли и убытки» 100 тыс. руб.

К-т сч. 83 «Оценочный капитал» 100 тыс. руб.

Счет 04 Счет 05 Счет 91

Схема бухгалтерских записей по отражению процесса обесценения гудвилл и возмещения этих потерь

Рисунок 3 - Схема бухгалтерских записей по отражению процесса обесценения гудвилл и возмещения этих потерь

Отметим следующие моменты в предлагаемой нами схеме бухгалтерских записей.

Отражение в бухгалтерском учете процессов обесценения гудвилл и возмещение потерь от обесценения ни в коей мере не затрагивают справедливую стоимость финансовых вложений (инвестиций), стоимость зафиксированную в учете в номинальной сумме денежных средств и отражающую долю участия инвестора в чистых активах объекта инвестиций.

Бухгалтерская запись (1) позволяет в системе двойной записи (а не расчетным путем) отразить остаточную стоимость гудвилл в бухгалтерском балансе.

Разграничение в бухгалтерском учете процессов обесценения гудвилл (1) и процессов возмещения потерь от их обесценения (3) позволяет существенным образом выделить в учете диаметрально противоположные хозяйственные процессы и привести понятия обесценение нематериальных активов и возмещения потерь от обесценения - амортизацию в соответствие с их новым экономическим содержанием.

Выделить в структуре собственного капитала его новый элемент - оценочный капитал в качестве показателя, характеризующего степень возмещения потерь от обесценения гудвилл их источником - амортизацией гудвилл.

Свести в единую систему учетных записей все учетные процедуры потерь от обесценения гудвилл с возмещением этих потерь при отражении конечных результатов этих процессов в результатах деятельности предприятия.

Главное заключается в том, что предлагаемая модель учета объединения бизнеса находится в русле концепции поддержания величины капитала и определения прибыли: «Поддержание финансового капитала. Согласно данной концепции прибыль зарабатывается исключительно в том случае, если финансовая (или денежная) стоимость чистых активов на конец периода превышает финансовую (или денежную) стоимость чистых активов на начало периода после исключения распределений в пользу собственников и взносов с их стороны на протяжении периода. Поддержание финансового капитала может оцениваться в номинальных денежных единицах или единицах постоянной покупательной способности» [28, с.25, п.4.59].

В заключение данного параграфа хотелось бы обратить внимание на тот факт, что даже такой специфический учет сделок по объединению бизнеса затрагивает одновременно несколько концепций бухгалтерского учета и финансовой отчетности: концепцию капитала, концепцию инвестированного капитала, концепцию консолидированной финансово отчетности и Международный стандарт интегрированной отчетности. Точно также теория бухгалтерского учета должна базироваться не только на устоявшихся элементах метода бухгалтерского учета, но и на всем многообразии концепций Концептуальных основ финансовой отчетности.

В обоснование этого положения обратимся к концепции поддержания величины капитала и определения прибыли: «Концепция поддержания величины капитала связана с тем, каким образом организация определяет капитал, величину которого она стремится поддерживать. Она определяет взаимосвязь между концепциями капитала и концепциями прибыли, поскольку предусматривает исходную точку для оценки прибыли; она является предпосылкой для разграничения понятия отдачи с капитала, получаемой организацией, с возвратом капитала ею; прибылью и, соответственно, доходом на капитал могут считаться исключительно поступления активов сверх сумм, необходимых для поддержания капитала» [28, с.26, п.4.60].

Для концепции консолидированной финансовой отчетности это положение следует уточнить: концепция поддержания величины капитала связана с тем, каким образом определен капитал объекта инвестиций на начало его включения в периметр консолидации и его соответствия финансовым активам (финансовым вложениям), величину которых консолидированная группа стремится поддержать.

«Согласно концепции поддержания финансового капитала, когда капитал определяется в номинальных денежных единицах, прибыль представляет собой увеличение номинальной денежной величины капитала за период» [28, с.26, п.4.63].

Весьма важное утончение концепции, имеющее отношение к гудвилл.

Для целей консолидированной финансовой отчетности имеет значение тот факт, что собственный капитал (чистые идентифицируемые активы) дочерней компании, выкупленный материнским обществом, определяется в сумме номинальных денежных единиц и, соответственно, в той же сумме должны быть отражены и финансовые активы (финансовые вложения) инвестора.

«Таким образом, увеличение цен на удерживаемые в течение периода активы, которые традиционно называются доходами от владения, концептуально являются составляющей прибыли, однако, может не признаваться в качестве таковой до выбытия активов в рамках операции обмена» [28, с.26, п.4.63].

Может быть именно по этой причине разработчики МСФО говорят о гудвилл как о доходе от выгодной покупки. Правда, при этом ссылаются на возможное увеличение доходов в будущем от объединения бизнеса. Однако, гудвилл формируется в процессе объединения бизнеса и его стоимость, как показано выше, отражает распределение цены приобретения (финансовых вложений), отражаемых в номинальной сумме денежных единиц, соответствующих доле участия инвестора в чистых идентифицируемых активах объекта инвестиций и вознаграждение бывшим собственникам объекта инвестиций, по сути дела, отражающего основную стоимостную характеристику гудвилл. Именно поэтому гудвилл признается активом материнского общества, который разработчики МСФО сочили возможным отражать в составе нематериальных активов. В таком случае, гудвилл считается только часть увеличения финансовых активов, которая превышает их номинальную стоимость, соответствующую стоимости доли в чистых идентифицируемых активах на момент получения контроля над объектом инвестиций.

Кроме того, выдвинутое положение имеет непосредственное отношение к последующему обесценению гудвилл, отражающему процессы обесценения «других активов» объекта инвестиций и возмещения потерь от обесценения в соответствии с Концепцией поддержания величины капитала. Но - это отдельная проблема и мы обращали на нее внимание выше.

В заключение хотелось бы обратить внимание на еще один вопрос учета сделки по объединению бизнеса - затраты по обеспечению сделки по объединению бизнеса. Для пояснения этого вопроса обратимся к МСФО (IFRS) 3: «Затраты, связанные с приобретением - это затраты, которым подвергается покупатель при осуществлении объединения бизнеса. Такие затраты включают комиссию посредника; оплату консультативных, юридических услуг, услуг по бухгалтерскому учету, оценке, прочих профессиональных или консультационных услуг; общие административные затраты, включая затраты на содержание внутреннего отдела по приобретениям; а также затраты на регистрацию и выпуск долговых и долевых ценных бумаг. Покупатель должен отразить в учете затраты, связанные с приобретением, как расходы в тех периодах, когда были понесены затраты и получены услуги, с одним исключением.

Затраты на выпуск долговых или долевых ценных бумаг должны быть признаны в соответствии с МСФО (IAS) 32 и МСФО (IAS) 39»[5].

Таким образом, разработчики МСФО поясняют, что данные затраты не влияют ни на стоимость финансовых активов, ни на стоимость гудвилл. Этот вид затрат, по существу, является частью трансакционных издержек, обеспечивающих сделку по объединению бизнеса, которые должны быть учтены как текущие затраты периода без их капитализации.

Обобщая вышеизложенное, можно сделать несколько выводов, имеющих теоретическое и практическое значение для первоначального признания и оценки финансовых активов и гудвилл в отдельной финансовой отчетности материнского общества и консолидированной финансовой отчетности группы.

  • 1. Цена сделки по объединению бизнеса подлежит распределению по стоимости трех объектов бухгалтерского учета: финансовых активов (финансовых вложений), нематериальных активов (гудвилл) и текущих затрат, отражаемых в учете и отчетности отдельно.
  • 2. Стоимость долгосрочных финансовых активов (финансовых вложений), сделанных с целью получения контроля в объекте инвестиций, должна быть выражена в фиксированной (номинальной) сумме денежных средств и соответствовать стоимости доли участия в чистых идентифицируемых активах объекта инвестиций на момент получения контроля и включения в периметр консолидации дочернего предприятия.
  • 3. Стоимость финансовых активов не подлежит корректировке (обесценению) на всем протяжении времени до момента утраты контроля или принятии решения о продаже доли участия инвестора объекте инвестиций.
  • 4. Гудвилл - это част цены приобретения контроля над объектом инвестирования, отражающая превышение стоимости финансовых вложений над номинальной стоимостью финансовых активов, отражающая, в основном, сумму вознаграждения бывшим собственникам объекта инвестиций и корректировку цены приобретения, то есть разницу в текущей рыночной стоимости объекта инвестиций и его балансовой стоимостью на момент включения в периметр консолидации.
  • 5. В отличие от долгосрочных финансовых вложений, гудвилл - величина переменная, отражающая изменения в чистых идентифицируемых активах объекта инвестиций.

  • [1] Здесь и далее выделение сделано авторами.
  • [2] Международный стандарт финансовой отчетности (IFRS) 13 «Оценка справедливой стоимости» / приказ Минфина России от 18.07.2012 № 106н (приложение 6).
  • [3] Международный стандарт финансовой отчетности (IFRS) 3 «Объединение бизнеса» // приказ Минфина Россииот 25.11.2011 № 160н (приложение 32), с. 14.
  • [4] Международный стандарт финансовой отчетности (IFRS) 3 «Объединение бизнеса» // приказ Минфина Россииот 25.11.2011 № 160н (приложение 32), с.6.
  • [5] Международный стандарт финансовой отчетности (IFRS) 3 «Объединение бизнеса» // приказ Минфина Россииот 25Л 1.2011 № 160н (приложение 32), п.53, с.9-10.
 
<<   СОДЕРЖАНИЕ ПОСМОТРЕТЬ ОРИГИНАЛ   >>